英特爾重返半導體銷售額榜首，大陸成唯一晶圓代工增長地區(qū)

  ICCSZ訊 近年來，全球半導體市場風云變幻。據Gartner發(fā)布的報告，2019年全球半導體收入總計4183億美元，同比下降11.9%。其中，存儲產品占比較大的三星電子下滑達29%，跌至行業(yè)第二。而受益于數據中心等業(yè)務增長，英特爾時隔兩年重新奪回全球第一的位置。

  另一方面，根據 IC Insights 的調查顯示，中國大陸是 2019 年唯一的純晶圓代工銷售增長的地區(qū)，市場規(guī)模為113.57億美元，同比增長6%。而歐洲、日本的純晶圓代工在過去一年呈現兩位數的下滑，跌幅分別為11%和13%。

  位于浦東的中芯南方廠 圖自：中芯國際官網

  值得注意，根據天風證券的統(tǒng)計，2019 年國內共有 12 座晶圓廠投產，其中包括10個12寸的晶圓廠和2個8寸的晶圓廠。其中，2019 年中芯國際南方廠12 英寸 14 納米生產線正式投產，標志著中國大陸集成電路生產工藝向前推進一步。同時，其在“擠走”臺積電獲得華為訂單后，財務狀況也將獲得改善。

  Gartner：英特爾重返榜首，三星退居第二

  根據調研機構Gartner的數據，2019年全球半導體收入總計4183億美元，同比下降11.9%。其中，英特爾受益于服務器CPU復蘇，重新奪回市場第一的位置，而在2017-2018年連續(xù)排在榜首的三星電子由于存儲產品行情惡化退居第二。

  Gartner研究副總裁安德魯?諾伍德(Andrew Norwood)表示：“2019年存儲市場營收下滑31.5%，占半導體整體銷售的26.7%。其中，DRAM從2018年底到2019年全年都供過于求，因此2019年營收下滑37.5%?！?

  “這次供過于求狀況產生，主要是由于超大規(guī)模市場的需求突然下降造成的。這表明OEM庫存水平過高，導致上半年需要糾正。2019年下半年DRAM供應商的過多庫存推低了價格，導致2019年平均銷售價格(ASP)下降了47.4%?！? 諾伍德說。

  由于內存市場低迷，三星2019年半導體銷售額同比減少29.1%至522億美元，跌至全球第二。與所有內存供應商一樣，三星為DRAM和NAND閃存市場的供過于求和價格下跌而苦苦掙扎。

  另外，英特爾2019年半導體營收同比微減0.7%至657億美元，這是由于服務器市場增速放緩，CPU供應持續(xù)受限以及將其蜂窩調制解調器業(yè)務出售給蘋果所致。值得注意，推動英特爾重返榜首的是其市場份額超過9成的面向數據中心的CPU。

  據日經報道，2019年上半年正值英特爾客戶企業(yè)投資周期的青黃不接時期，業(yè)務被迫陷入停滯，但下半年用于AI運算的高性能產品需求出現大幅增長。面向數據中心的年銷售額預估也超過了2018年的實際業(yè)績。

  據悉，失去榜首位置的三星握有全球4成的存儲器市場份額，存儲器占到其半導體業(yè)務的8成以上。由于數據中心的建設需求擴大等因素，2017-2018年出現了被稱為“超級周期”的行情繁榮期，但各存儲公司的增產等導致市場行情惡化。

  除三星外，排名第3的SK海力士、第4的美光科技兩家公司的半導體銷售額也大幅下滑。其中，海力士2019年營收224.8億美元，同比下滑達38%;美光科技去年營收200.6億美元，同比下滑32.6%。

  對于行業(yè)發(fā)展預期，諾伍德表示：“在高庫存清除之后，到2020年，我們預計半導體市場收入將增加，從而推動芯片平均售價的上升，尤其是在存儲器領域?！?

  “進入2020年，中美貿易戰(zhàn)似乎正在緩解，不過2019年美國將包括華為在內的幾家中國公司加入了實體名單，產生的直接影響就是迫使華為在美國以外的地區(qū)尋找替代供應商，像華為獨資成立的海思半導體就是首選，還有日本、臺灣、韓國和中國其他廠商等。這將是2020年的值得重點觀察的部分?！? 諾伍德說。

  IC Insights：中國大陸成全球唯一純晶圓增長地區(qū)

  過去 10 年中，隨著中國半導體行業(yè)的發(fā)展以及無晶圓廠IC設計公司的興起(如海思半導體)，中國對代工服務的需求與日俱增。根據 IC Insights 的調查顯示，中國大陸是 2019 年唯一的純晶圓代工銷售增長的地區(qū)，歐洲、日本的純晶圓代工在過去一年呈現兩位數的下滑。

  圖源：IC Insights

  數據顯示，2019年，中國大陸晶圓制造市場規(guī)模為113.57億美元，同比增長6%;美洲地區(qū)為308.13億美元，同比下降2%;歐洲地區(qū)為35.95億美元，同比下降11%;日本為29.87億美元，同比下降13%;亞太地區(qū)為81.23億美元，保持零增長。

  與2017年相比，中國大陸在2018年純晶圓代工市場的總份額躍升了5個百分點，達到19%，比亞太其他地區(qū)的份額高出5個百分點。值得注意，2018 年純晶圓代工市場的增長基本上都來自中國。然而，受中美貿易戰(zhàn)影響，中國的晶圓代工市場份額 2019 年僅增長了一個百分點，占比達到 20%。

  總體來說，中國大陸的純晶圓代工銷售額在2018年增長了42%，達到107億美元，是當年純晶圓代工市場總量 5%增長的 8 倍以上。此外，2019年，中國大陸的純晶圓代工銷售增長6%，比去年整體純晶圓代工市場下降2%的情況高出8個百分點。

  圖源：《中時電子報》

  兩家臺企受益于中國大陸半導體市場的增長。2019年，臺積電曾表示，公司400多家客戶中約有25%位于中國大陸。臺積電和聯電去年在大陸銷售額均取得兩位數增長。聯電銷售額增幅最大為19%，其增長的動力來自其位于廈門的300mm Fab 12X晶圓廠。該工廠于2016年底開業(yè)，目前的產能約為22.7K/月300mm晶圓。

  相比臺企的增長，中芯國際2019年在國內的銷售額下降了8%，而該公司去年的總銷售額下降了7%。去年底，中芯國際發(fā)布了2019年第三季度財報，營收為8.165億美元，與上一季度的7.909億美元相比增長3.2%，而上年同期為8.507億美元。利潤為8462.6萬美元，與上年同期的759.1萬美元相比增長1014.8%。

  根據天風證券的統(tǒng)計，2019 年國內共有 12 座晶圓廠投產，其中包括 10 個12寸的晶圓廠和 2 個 8 寸的晶圓廠。其中 2019 年中芯國際南方廠12 英寸 14 納米生產線正式投產，標志著中國大陸集成電路生產工藝向前推進一步。同時，隨著中芯國際“擠走”臺積電，拿下華為海思14納米代工大單，未來銷售額也將獲得較大改善。

  數據顯示，2019 年，國內已投產的項目總投資規(guī)模超過400億美元，規(guī)劃產能 49.2 萬片/月。預計從2020年開始，投產的項目將陸陸續(xù)續(xù)開始進入擴產階段。

  目前處于產能爬坡狀態(tài)的晶圓廠共有13座。涉及投資金額超過530億美金。現有產能大約33萬片/月，未來會爬坡到超過100萬片/月。2020年隨著下游需求增長，半導體行業(yè)景氣度提高，預計產能爬坡將按計劃或者超預期進行。

  目前國內在建的晶圓廠有14家，涉及投資規(guī)模超過600億美金，規(guī)劃產能超過100萬片。至少有5家晶圓廠將在2020年投產。其中包括紫光國芯、武漢弘芯，涉及投資金額超過420億美元。未來，隨著各晶圓廠的投建以及產能爬坡等，中國半導體市場將取得進一步發(fā)展壯大。