光庫科技擬定增1.79億元投建泰國生產(chǎn)基地

  ICC訊 3月4日，珠海光庫科技股份有限公司（簡(jiǎn)稱“光庫科技”或“公司”）發(fā)布2023年度以簡(jiǎn)易程序向特定對(duì)象發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市募集說明書，擬定增1.799億元投建泰國光庫生產(chǎn)基地。

  本次募投項(xiàng)目投產(chǎn)后將用于生產(chǎn)光通訊器件和激光光源模塊，其中激光光源模塊產(chǎn)品是公司近幾年基于現(xiàn)有產(chǎn)品和業(yè)務(wù)在其他應(yīng)用領(lǐng)域的拓展，經(jīng)過多年研發(fā)投入已形成激光光源模塊產(chǎn)品，處于小批量生產(chǎn)階段，且已有明確的批量意向訂單。

  盡管公司已為本次募投項(xiàng)目涉及的產(chǎn)品類別做了充分的技術(shù)、人才、市場(chǎng)儲(chǔ)備，但考慮到本次募投項(xiàng)目涉及新廠房裝修、新機(jī)器設(shè)備購置安裝、新生產(chǎn)工人招聘和培訓(xùn)等較多實(shí)施步驟，且項(xiàng)目實(shí)施地位于泰國，與國內(nèi)有一定差異，同時(shí)公司缺乏激光光源模塊產(chǎn)品的大批量生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)，存在本次募投項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度和組織管理、激光光源模塊的產(chǎn)能釋放不達(dá)預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)。

  公司本次募集資金投向泰國光庫生產(chǎn)基地項(xiàng)目，項(xiàng)目建成并達(dá)產(chǎn)后，可年產(chǎn)光通訊器件和激光光源模塊 284 萬件，其中光通訊器件和激光光源模塊計(jì)劃產(chǎn)能分別為 264 萬件和 20 萬件，新增產(chǎn)能規(guī)模較大。光通訊器件是公司目前的主要產(chǎn)品之一，經(jīng)過多年的經(jīng)營(yíng)和市場(chǎng)檢驗(yàn)，公司的產(chǎn)品已在國內(nèi)外的主流光通訊器件廠家中得到了普遍的認(rèn)可。本次募投項(xiàng)目新增產(chǎn)能主要用于滿足境外光通訊客戶的需求，但若下游客戶的需求增長(zhǎng)放緩，或公司新增客戶開發(fā)受阻，存在一定的產(chǎn)品市場(chǎng)開拓不及預(yù)期及產(chǎn)能消化風(fēng)險(xiǎn)。

  激光光源模塊產(chǎn)品是公司近幾年基于現(xiàn)有產(chǎn)品和業(yè)務(wù)在其他應(yīng)用領(lǐng)域的拓展，目前仍處于根據(jù)客戶需求進(jìn)行定制、送樣及小批量生產(chǎn)階段。激光光源模塊下游主要目標(biāo)客戶為各類激光雷達(dá)生產(chǎn)廠商，與公司現(xiàn)有主要產(chǎn)品光纖激光器件和光通訊器件的下游客戶差異較大。雖然公司已獲得部分激光光源模塊下游客戶的確定性意向訂單，但意向客戶數(shù)量有限，且最終訂單情況受客戶驗(yàn)證工作進(jìn)度及批量訂單下達(dá)安排、終端需求波動(dòng)、其他潛在客戶的開拓情況等因素影響，存在本次募投項(xiàng)目產(chǎn)品市場(chǎng)開拓不及預(yù)期及產(chǎn)能消化的風(fēng)險(xiǎn)。

  2023年1-9月，光庫科技實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入52,406.54萬元，較上年同期上升6.11%；實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn) 4,668.86 萬元，較上年同期下降 48.11%；實(shí)現(xiàn)扣非后歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn) 3,199.46 萬元，較上年同期下降 44.69%。最近一期業(yè)績(jī)下滑主要是公司持續(xù)加大新產(chǎn)品研發(fā)投入，研發(fā)支出進(jìn)一步提高，2023年1-9月研發(fā)費(fèi)用支出較2022年1-9月上漲2,681.53萬元，同比增加37.83%；歐洲地緣沖突持續(xù)對(duì)發(fā)行人海外業(yè)務(wù)帶來負(fù)面影響；國內(nèi)光纖激光器件市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈導(dǎo)致該品類售價(jià)及毛利率下降等因素綜合影響。如果未來公司進(jìn)一步加大研發(fā)投入，或因國際形勢(shì)持續(xù)緊張或者宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生不利變化，導(dǎo)致主要原材料和能源的價(jià)格上漲、主要產(chǎn)品市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)一步加劇或需求減少使價(jià)格繼續(xù)下跌，公司存在業(yè)績(jī)進(jìn)一步下滑且全年經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)下滑可能超過 50%的風(fēng)險(xiǎn)。

  公司本次泰國光庫生產(chǎn)基地項(xiàng)目效益測(cè)算系基于公司歷史實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況和未來行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r所作出的預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)于建成后第三年達(dá)產(chǎn)，達(dá)產(chǎn)后首年銷售收入為 49,980 萬元，綜合銷售毛利率約 25%，凈利率約 10%。泰國光庫生產(chǎn)基地項(xiàng)目投產(chǎn)后的內(nèi)部收益率（所得稅后）為 16.75%，靜態(tài)投資回報(bào)期（含建設(shè)期）為 7.21 年，具有良好的經(jīng)濟(jì)效益。雖然公司對(duì)項(xiàng)目的可行性作出了充分論證、對(duì)經(jīng)濟(jì)效益測(cè)算進(jìn)行了審慎分析，但如果未來光通訊器件或激光光源模塊市場(chǎng)環(huán)境或技術(shù)路線出現(xiàn)重大變革，競(jìng)爭(zhēng)格局、市場(chǎng)需求及產(chǎn)品價(jià)格等方面出現(xiàn)重大不利變化，則公司可能面臨募投項(xiàng)目效益不及預(yù)期的風(fēng)險(xiǎn)。

  公司收購的子公司加華微捷主要從事研發(fā)、生產(chǎn)、銷售高端光纖連接產(chǎn)品和微光學(xué)連接產(chǎn)品，自收購以來經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)良好，完成了 2018 年-2020 年的業(yè)績(jī)承諾目標(biāo)。報(bào)告期內(nèi)，加華微捷分別實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn) 2,048.89 萬元、1,552.92 萬元、1,547.63 萬元和 851.80萬元，整體呈下降趨勢(shì)，主要受光通訊行業(yè)的周期性波動(dòng)、下游客戶去庫存等因素影響導(dǎo)致下游需求出現(xiàn)暫時(shí)下滑，以及 2021 年加華微捷由深圳搬遷至珠海、過渡期內(nèi)各方面運(yùn)營(yíng)成本增加所致。

  本次發(fā)行完成后，特定對(duì)象所認(rèn)購的股份自本次發(fā)行結(jié)束之日起 6 個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。法律、法規(guī)、規(guī)章及規(guī)范性文件對(duì)限售期另有規(guī)定的，依其規(guī)定。本次發(fā)行結(jié)束后，發(fā)行對(duì)象由于公司送股、資本公積金轉(zhuǎn)增股本等原因增加的公司股份，亦應(yīng)遵守上述限售期安排。發(fā)行對(duì)象因本次交易取得的公司股票在限售期屆滿后減持還需遵守《公司法》《證券法》及《深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》等法律、法規(guī)、行政規(guī)章、規(guī)范性文件、交易所相關(guān)規(guī)定以及《公司章程》的相關(guān)規(guī)定。

  本次以簡(jiǎn)易程序向特定對(duì)象發(fā)行股票募集資金總額為 179,999,997.80元人民幣，扣除發(fā)行費(fèi)用后將用于泰國光庫生產(chǎn)基地項(xiàng)目和補(bǔ)充流動(dòng)資金，具體情況如下：

  在本次發(fā)行股票募集資金到位前，公司可根據(jù)項(xiàng)目需要以自有資金、銀行貸款等方式自籌資金進(jìn)行先期投入，并在募集資金到位后根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)要求對(duì)先期投入予以置換。本次發(fā)行股票募集資金到位后，若本次發(fā)行實(shí)際募集資金凈額小于上述項(xiàng)目擬投入募集資金總額，在不改變擬投資項(xiàng)目的前提下，董事會(huì)可根據(jù)項(xiàng)目的實(shí)際需求，對(duì)上述項(xiàng)目的募集資金投入金額、優(yōu)先順序進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整，資金缺口由公司通過自籌方式解決。